لماذا يستبدل المتقاعدون 40% من السندات بأسهم الأرباح
تشير تقارير إلى أن المتقاعدين الذين يواجهون 25-30 سنة من ارتفاع تكاليف الغذاء والسكن والرعاية الصحية يكتشفون عيباً في استراتيجية المحفظة 60/40 التقليدية، ويستبدلون جزء السندات بأسهم توزيع أرباح.
بحسب تحليل نشره موقع 24/7 Wall St.، يواجه المتقاعدون تحديًا متزايدًا في الحفاظ على دخل ثابت خلال فترة تقاعد قد تصل إلى 30 عامًا. استراتيجية المحفظة التقليدية 60/40 (60% أسهم، 40% سندات) التي صمدت لعقود، تظهر الآن عيبًا جوهريًا في جزء السندات.
التفاصيل
مع ارتفاع تكاليف الغذاء والسكن والرعاية الصحية بشكل مستمر، يجد المتقاعدون أن عوائد السندات الثابتة لا تكفي لتغطية هذه الزيادات. لذلك، يتجه العديد منهم إلى استبدال حصة السندات (40%) بأسهم توزيع أرباح (dividend stocks) التي تقدم عوائد أعلى وإمكانية نمو.
السياق
تأتي هذه التوجهات في وقت تشهد فيه أسواق السندات تقلبات بسبب تغيرات أسعار الفائدة. أسهم الأرباح، خاصة من شركات مثل مورغان ستانلي (MS) في القطاع المالي، توفر تدفقًا نقديًا أكثر استقرارًا ونموًا محتملاً.
ماذا يعني للمستثمرين
المستثمرون، خاصة المقبلون على التقاعد، قد يحتاجون إلى إعادة تقييم توزيع أصولهم. التحول من السندات إلى أسهم الأرباح يحمل مخاطر أعلى ولكنه قد يوفر حماية أفضل ضد التضخم على المدى الطويل.
أسئلة شائعة
أعجبك المقال؟ شاركه